Formuła aktywów netto w bilansie. Jak obliczyć aktywa netto w bilansie: formuła. Obliczanie aktywów netto LLC: formuła

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Ostatnio zmodyfikowany: 2023-12-17 10:38

Istnieje dość duża liczba wskaźników finansowych, które mogą scharakteryzować efektywność modelu biznesowego firmy komercyjnej. Należą do nich aktywa netto. Wskaźnikiem tym może zainteresować się inwestor, wspólnik, wierzyciel, przydaje się również menedżerom firmy odpowiedzialnym za jej rozwój. Jak obliczana jest wartość aktywów netto w nowoczesnych rosyjskich firmach? Jakich poświadczeń można użyć?

Co to są aktywa netto?

Najpierw przestudiujmy istotę tego terminu. Aktywa netto to wskaźnik finansowy, który definiuje się jako różnicę między wszystkimi aktywami organizacji (LLC lub JSC), które są akceptowane do księgowości, a pasywami, które są również uwzględniane w rachunkowości. Jednocześnie ustalanie wielkości dla każdego ze składników formuły aktywów netto odbywa się, co do zasady, w oparciu o przepisy regulacyjnych aktów prawnych, a także różnego rodzaju nakazy i pisma z resortów. Ale istnieją również formuły obliczania tego wskaźnika, określone w środowisku naukowym i eksperckim. Ale,przed ich zbadaniem warto sprawdzić, w jakiej strukturze można reprezentować aktywa netto firmy.

Struktura aktywów netto

Jak zauważyliśmy powyżej, omawiany wskaźnik jest obliczany jako różnica między rzeczywistą sumą wszystkich aktywów i pasywów. Zgodnie z rozpowszechnionym wśród rosyjskich ekonomistów punktem widzenia do tych pierwszych należy zaliczyć:

• środki trwałe reprezentowane przez środki trwałe, wartości niematerialne, w budowie, inwestycje długoterminowe;
• Aktywa obrotowe reprezentowane przez różne zapasy, należności, inwestycje krótkoterminowe, podatek VAT od zakupionych pozycji magazynowych.

Jednocześnie eksperci zalecają wyłączenie ze składu wydatków spółki na zakup akcji w celu ich sprzedaży lub wycofania z rynku, a także długów założycieli z tytułu wpłat na kapitał zakładowy aktywów obrotowych. Z kolei struktura pasywów powinna zawierać:

• długoterminowe i krótkoterminowe zobowiązania z tytułu kredytów korporacyjnych;
• konta płatne;
• rezerwy związane z przyszłymi wydatkami;
• długi wobec założycieli za przekazanie dochodu.

Ponadto formuła aktywów netto, oparta na rozważanej ich strukturze, implikuje uwzględnienie w pierwszym i drugim wskaźniku wszelkich innych informacji, które można zaklasyfikować w ten czy inny sposób jako zasoby lub zobowiązania firmy. Powyżej zauważyliśmy, żeJako źródła metodologii, którą można zastosować do obliczenia przedmiotowego wskaźnika finansowego, można wykorzystać różne akty prawne. Tym samym jednym z głównych istniejących aktów prawnych regulujących wyliczanie aktywów netto jest Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 28 sierpnia 2014 r. nr 84n. Zastanówmy się, jak obliczyć aktywa netto (wzór na ich wyznaczenie w rzeczywistości jest również przedstawiony w określonym NLA) proponuje Ministerstwo Finansów.

Określenie aktywów netto metodą Ministerstwa Finansów

Naczelne Biuro Finansowe zaleca zdefiniowanie przedmiotowego wskaźnika w następujący sposób.

Po pierwsze, firma musi zsumować wszystkie zarejestrowane aktywa i pasywa. Jednocześnie dane o rachunkach pozabilansowych, zdaniem specjalistów z Ministerstwa Finansów, nie powinny być brane pod uwagę.

Po drugie, formuła aktywów netto według metody Ministerstwa Finansów Federacji Rosyjskiej zakłada wyłączenie z aktywów takich wskaźników jak długi założycieli (wspólników, właścicieli) z tytułu płatności na rzecz uprawnionych kapitał lub udziały (w tym sensie stanowisko Ministerstwa Finansów pokrywa się z podejściem ekspertów, o którym pisaliśmy powyżej), od zobowiązań – dochód przyszłych okresów, który wiąże się ze wsparciem państwa, a także nieodpłatnym otrzymaniem jakiejkolwiek nieruchomości

Jeszcze jeden niuans określania wartości aktywów netto zgodnie z rozważaną metodyką - oba parametry formuły ich obliczania należy obliczyć na podstawie kosztu, który znajduje odzwierciedlenie w bilansie. W tym przypadku wzór na obliczenie nettoAktywa, zaproponowane przez Ministerstwo Finansów, są zasadniczo podobne w koncepcji do innych podejść powszechnych wśród ekonomistów, które również wiążą się z wykorzystaniem danych z bilansu. Przeanalizujmy teraz, jak w praktyce można obliczyć rozpatrywany wskaźnik.

Jak obliczana jest wartość netto w praktyce?

Formuła obliczania aktywów netto ma w zasadzie bardzo prostą strukturę. Najważniejsze jest, aby mieć dostęp do numerów, które są w nim używane. Głównym ich źródłem, jak wspomnieliśmy powyżej, jest bilans organizacji. Jeśli weźmiemy odpowiedni dokument księgowy w formacie, w którym jest on zatwierdzony w Rosji, wówczas informacje o aktywach firmy zawarte są głównie w wierszu 1600, o zobowiązaniach - w wierszach 1400 i 1500.

Jednocześnie, jeśli zastosujemy się do zaleceń Ministerstwa Finansów Federacji Rosyjskiej i odejmiemy od pierwszych długów założycieli z tytułu wpłat na kapitał zakładowy, od drugiego - odroczony dochód, wtedy będziemy Potrzebujemy również danych księgowych, które odzwierciedlają wartość pierwszego wskaźnika (z reguły jest to obciążenie rachunku 75), a także liczby w linii 1530 (dla drugiego parametru).

Tak więc formuła aktywów netto zostanie zastosowana zgodnie z określonym algorytmem. Przyjrzyjmy się temu szczegółowo.

Formuła aktywów netto: struktura i schemat

1. Przede wszystkim od liczby w wierszu 1600 odejmujemy wskaźnik odzwierciedlający długi założycieli wobec firmy z tytułu wpłat na kapitał zakładowy.
2. Po podsumowaniu wskaźników dla linii 1400 i 1500 salda.
3. Następne odejmowanie odwynikowy numer wyniku w wierszu 1530.
4. Ostatnim krokiem będzie odjęcie od liczby uzyskanej poprzez odjęcie kwoty długu od 1600, wskaźnika uzyskanego po ostatnim obliczeniu.

Jak formuła aktywów netto może wyglądać jak schemat? Umówmy się na skrócenie rozpatrywanego wskaźnika jako NA, linie bilansu - STR, konta księgowe - SC.

W rezultacie formuła obliczania aktywów netto w bilansie będzie wyglądać następująco:

ND=(STR 1600 - MF 75) - (STR 1400 + STR 1500 - STR 1530)

Po przestudiowaniu sposobu obliczania odpowiedniego wskaźnika finansowego zastanówmy się, jak można go zastosować w praktyce.

Jakie jest praktyczne znaczenie aktywów netto?

Wartość aktywów netto jest jednym z kluczowych wskaźników wydajności modelu biznesowego firmy. Głównym kryterium jest tutaj dodatnia lub ujemna wartość odpowiedniego wskaźnika. W pierwszym przypadku zasadne jest mówienie o rentowności firmy i jej wysokiej atrakcyjności inwestycyjnej. Z kolei jeśli formuła na aktywa netto w bilansie wykazała wynik ujemny, najprawdopodobniej firma ma pewne problemy.

Jak poprawnie interpretować aktywa netto?

Wiele w interpretacji tego wskaźnika zależy od konkretnego etapu rozwoju biznesu. Dla młodych firm, start-upów wartości ujemne nie są tak krytyczne jak dla firm obecnych na rynkudługi czas. W przypadku firm, które są obecne w segmentach o wysokiej marży, ujemna wartość aktywów netto jest również akceptowalna, ale ponownie pożądane jest, aby była ona krótkotrwała.

Przydatne jest obserwowanie takiego wskaźnika, jak aktywa netto w dynamice na przestrzeni kilku lat. Lub, korzystając z danych z bieżącej księgowości, śledź je co miesiąc lub kwartalnie.

Aktywa netto jako czynnik zarządzania biznesem

Wyniki obliczeń aktywów netto mają pewne znaczenie z punktu widzenia zarządzania biznesem. Na przykład przydatne może być obliczenie aktywów netto LLC (wzór dla odpowiednich firm i JSC będzie taki sam):

• w przypadkach, gdy kapitał docelowy jest podwyższany przez własność LLC;
• kiedy firma odkupuje papiery wartościowe od udziałowców, gdy jeden z uczestników LLC odchodzi z firmy;
• przy wypłacaniu dywidendy współzałożycielom firmy;
• przy zgłaszaniu się do inwestorów;
• przy analizie efektywności modelu biznesowego firmy na zlecenie właściciela;
• jako dodatkowe źródło danych o kondycji finansowej firmy przy rozpatrywaniu wniosków kredytowych przez bank lub w trakcie interakcji z potencjalnymi inwestorami.

Tak więc kalkulacja omawianego wskaźnika jest przydatna zarówno z punktu widzenia raportowania organizacji do interesariuszy, jak i w aspekcie realizacji prac analitycznych menedżerów mających na celu optymalizację procesów biznesowych.

Po zastanowieniu się, jakobliczyć aktywa netto zgodnie z bilansem (stosowana do tego formuła była również przez nas badana), przydatne będzie zwrócenie uwagi na szereg niuansów terminologicznych związanych z praktycznym wykorzystaniem odpowiedniego wskaźnika jako cechy sytuacji finansowej przedsiębiorstwa.

Aktywa netto czy kapitał własny?

Na przykład niektórzy eksperci uważają, że omawiany termin powinien być utożsamiany z pojęciem słuszności. Jest inny punkt widzenia na tę tezę. Jeśli chodzi o normatywną regulację procesów gospodarczych, w odpowiednich rosyjskich aktach prawnych te dwa pojęcia są ogólnie uważane za bardzo podobne lub identyczne.

Na przykład ustawa federalna nr 226 z dnia 18.07.2011 stanowi, że w przypadku organizacji bankowych nie należy obliczać aktywów netto, ale te same fundusze własne w sposób, który jest rejestrowany w wydanych aktach prawnych przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej. Innym godnym uwagi źródłem prawa jest list Banku Rosji nr 350 wydany 28 października 1996 r. Stwierdza się w nim, że aktywa netto są wskaźnikiem odpowiadającym koncepcji kapitału własnego banku.

Dlatego w odniesieniu do instytucji kredytowych i finansowych omawiane pojęcia należy uznać za identyczne. Dlatego według niektórych badaczy, zatwierdzonych w tym samym Rozporządzeniu Ministerstwa Finansów nr 84n i służącym do obliczenia takiego wskaźnika, jak aktywa netto LLC, wzór w zasadzie można również wykorzystać do określenia kwoty kapitał zakładowy spółki. Co z kolei jest również najważniejszym wskaźnikiemwyniki biznesowe.

Istnieje termin, który brzmi bardzo podobnie do rozważanego – „aktywa obrotowe netto”.

Co to są aktywa bieżące netto

Pod aktywami obrotowymi netto rozumie się kwotę kapitału własnego firmy (czyli w jednej z interpretacji - te same aktywa netto), a także zobowiązania długoterminowe pomniejszone o kwotę aktywów trwałych. Niektórzy eksperci określają ten wskaźnik jako różnicę między całkowitą kwotą aktywów firmy, które są klasyfikowane jako bieżące, a sumą wszystkich tych zobowiązań firmy, które są krótkoterminowe.

Jakie aktywa bieżące netto pokazują

Aktywa obrotowe netto - wskaźnik, który jest najczęściej używany do oceny stabilności finansowej i ekonomicznej firmy pod kątem tego, czy ma ona środki na spłatę bieżących długów, a także na inwestycje w rozwój produkcji. Termin, o którym mowa, ma inną potoczną nazwę - kapitał obrotowy netto.

Tak więc inwestor, biorąc pod uwagę perspektywy inwestowania w konkretną firmę (na przykład w LLC), może również zwrócić uwagę na aktywa obrotowe netto. Wzór na ich wyliczenie można uzupełnić o te, które służą do określenia wysokości kapitału własnego. Im wyższe są oba wskaźniki, tym bardziej atrakcyjna może być firma dla inwestycji.