Jaka jest stopa refinansowania Banku Rosji i jaka jest jego wielkość?

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Ostatnio zmodyfikowany: 2023-12-17 10:38

Jaka jest stopa refinansowania Banku Rosji? To pytanie, które niepokoi ekonomistów, spekulantów, handlowców, a nawet przedstawicieli segmentu bankowego. Można powiedzieć, że kurs działa w formie podaży pieniądza przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej mniejszych instytucji finansowych. Bank Centralny udziela pożyczek komercyjnym instytucjom finansowym, które następnie udzielają pożyczek osobom fizycznym (obywatelom kraju) i osobom prawnym (firmom, przedsiębiorstwom i organizacjom).

Stawka refinansowania w praktyce

Aby zrozumieć szczegółowo, jaka jest stopa refinansowania Banku Rosji, rozważmy mechanizm przepływu przepływów pieniężnych. Komercyjne instytucje finansowe pożyczają pieniądze od Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej. Na przykład milion dolarów. Rok później mały uczestnik systemu finansowego musi zwrócić pożyczony milion dolarów do Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej plus procent za jego wykorzystanie. Obecna stopa refinansowania Banku Rosji będzie równa procentowi, jaki musi zapłacić mały bank komercyjny, oprócz długu głównego. W ciągu rokupodczas gdy mała instytucja finansowa korzysta z pieniędzy Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej, udziela ludności i przedsiębiorcom pożyczek o oprocentowaniu o rząd wielkości wyższym niż stopa refinansowania. Różnica między kursem Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej a procentem, w jakim struktura handlowa emituje pieniądze, jest zyskiem tego ostatniego. Populacja jest kredytowana, a wszyscy uczestnicy programu otrzymują swoje zyski.

Dlaczego Bank Centralny Federacji Rosyjskiej nie współpracuje bezpośrednio z obywatelami kraju?

Bank Centralny Federacji Rosyjskiej nie współpracuje bezpośrednio z osobami fizycznymi i prawnymi tylko dlatego, że wielkość jego najmniejszych transakcji finansowych wynosi miliony, a nawet dziesiątki, setki milionów dolarów. Takie kwoty dla przedsiębiorców są po prostu nie do zniesienia. Niewielkie instytucje finansowe pełnią rolę swego rodzaju pośredników w strukturze kredytów dla ludności. Dla instytucji finansowych to szansa na zarobienie pieniędzy. Z kolei ludzie otrzymują wysokiej jakości usługi finansowe dzięki rozbudowanemu systemowi biur i oddziałów, obecności struktur z dużą liczbą bankomatów. Załóżmy, że stopa refinansowania Banku Rosji będzie równa 10%. W tym przypadku ludność i przedsiębiorcy otrzymają pożyczki na poziomie 18%. W rezultacie bankierzy otrzymają zysk netto w wysokości 8% całkowitej płatności za wykorzystanie środków.

Czy mogą być wydawane ludności w najwyższym możliwym procencie?

Małe instytucje finansowe mogą pobierać środki z Banku Centralnego po niskim oprocentowaniu i już teraz mogą przekazywać pieniądze ludności po takiej stopie procentowej, jaką chcą. Teoretycznie takieistnieje możliwość. Należy jednak zwrócić uwagę na konkurencję, która w ostatnim czasie jest bardziej niż zaostrzona w finansowym segmencie Rosji. Zbyt wysokie stawki odstraszają klientów. Już z grubsza zastanawialiśmy się, jaka jest stopa refinansowania Banku Rosji. Zdarza się, że jest ona tylko o kilka rzędów wielkości niższa niż ta, którą dysponuje zwykły mieszkaniec kraju. Co więcej, oferty większości obiektów komercyjnych nie różnią się zbytnio. Na rynku są wyjątki. Na przykład instytucje kredytowe zajmujące się pożyczkami konsumenckimi w dużych sklepach i pożyczkami za pomocą kart mogą ustalać stawki od 30 do 70%. Pozyskiwanie klientów opiera się na psychologii ludzi, którzy chcą coś kupić. To oni, z powodu braku wiedzy finansowej, godzą się na tak nieopłacalną współpracę.

Jak obliczana jest stopa refinansowania?

Stopa refinansowania Centralnego Banku Rosji jest ustalana z uwzględnieniem dwóch czynników. To jest rzeczywista sytuacja gospodarcza w kraju i stopa inflacji. Wraz ze wzrostem stopy inflacji, rośnie też stopa. Gdy stopy inflacji spadają, maleje. Sytuację można też rozpatrywać z drugiej strony. Gdy stopa refinansowania Banku Rosji jest niska, ludność ma możliwość czerpania korzyści z tanich kredytów. Stawki na nich w tym okresie są znacznie obniżone, ludzie są chętni do współpracy, bo mogą kupić dla siebie wszystko, co chcą, z minimalną nadpłatą. Przedsiębiorstwa, które mogą ubiegać się o finansowaniezajęcia. Przyciąganie „tanich” pieniędzy do biznesu pozwala na wytwarzanie dużych ilości produktów przy dalszym otrzymywaniu wysokich dochodów po jego sprzedaży.

W jaki sposób stawka odzwierciedla sytuację gospodarczą państwa?

Stawka refinansowania Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej jest rodzajem wskaźnika stanu gospodarki państwowej i poziomu życia ludzi. Przy niskim oprocentowaniu pożyczek ludzie mają w rękach dużą ilość pieniędzy. Istnieje duże zapotrzebowanie na towary w związku z możliwościami ich zakupu. W rezultacie po pewnym czasie ceny towarów zaczynają rosnąć z powodu ich niedoboru. Sytuacja aktywuje wzrost inflacji. Jest to proces amortyzacji pieniądza, odzwierciedlający możliwość zakupu różnych ilości towarów za tę samą kwotę. Wysoka inflacja odzwierciedla dobrobyt ludzi. Im wyższy wskaźnik, tym niższy dobrobyt i wyższy poziom niezadowolenia. Stawki refinansowania Narodowego Banku podlegają ciągłym zmianom, ponieważ służą do dostosowania stopy inflacji. Aby zatrzymać deprecjację pieniądza, podnosi się stopę, co prowadzi do wzrostu kosztów kredytów, zmniejszenia popytu na nie i spadku siły nabywczej.

Związek między stawkami a podatkami

Oprócz pożyczek, stopa refinansowania Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej jest aktywnie wykorzystywana w dziedzinie opodatkowania. Na przykład warto wspomnieć o opodatkowaniu dochodów z rachunku depozytowego, od którego odsetkiwyższa od stopy refinansowania o więcej niż 5 jednostek procentowych. Na przykład, jeśli stopa refinansowania wynosi 10%, a stopa depozytowa 15%, to nie musisz płacić podatku. Jeśli stawka depozytu wynosi 20%, będziesz musiał zapłacić podatek na rzecz państwa w wysokości 35% nadwyżki 5% depozytu.

Związek między stawką a obowiązkami pracodawców

Biorąc pod uwagę pytanie, jaka jest stopa refinansowania Banku Rosji, warto wspomnieć, że działa on jako narzędzie, które jest głównym narzędziem do ustalenia odszkodowania należnego pracownikowi w przypadku opóźnienia w płatnościach wynagrodzeń, z opóźnieniem w wypłacie urlopu lub środków, które pracownicy muszą wypłacić w przypadku zwolnień. Zgodnie z rosyjskim prawem pracodawca musi spłacić pełną kwotę zadłużenia, do której doliczana jest rekompensata pieniężna obliczona na podstawie stawki. Będzie to co najmniej 1/300 stawki refinansowania za każdy dzień zwłoki. Wskaźnik służy do obliczania odsetek karnych, które są naliczane jako kara za niepłacenie podatków i innych opłat.

Zakłady w Rosji

Obecna sytuacja na świecie dyktuje własne zasady. Ostry kryzys gospodarczy zmusił rosyjskie banki do coraz częstszego występowania o pomoc materialną do Banku Centralnego. Kredytowanie pozwala im w pełni wywiązać się ze zobowiązań wobec klientów. Udostępnianie funduszy na odsetki strukturom komercyjnym nazywa sięrefinansowanie. Po raz pierwszy stopa refinansowania Banku Federacji Rosyjskiej pojawiła się w 1993 roku. Od 10 lat jest systematycznie zmieniany. Rosja zawsze starała się maksymalnie zredukować ten wskaźnik do poziomu krajów wiodących. W szczególności w Japonii wskaźnik ten wynosi 0,1%, co w pełni odzwierciedla wysoki poziom rozwoju państwa. W Rosji stopa procentowa wynosi 8,25%, co pod względem wartości liczbowych zasadniczo różni się od stopy amerykańskiej, w rzeczywistości sytuacja w krajach również znacznie się różni.

Jaka jest w rzeczywistości stopa refinansowania?

W teorii stopa refinansowania w Rosji powinna być najpotężniejszym instrumentem polityki pieniężnej. Jego zmiana miała być dokonana w celu uregulowania ilości pieniądza, którego wielkość ma wpływ na cały kraj. Można zauważyć, że narzędzie nie jest używane, ponieważ ostatnia zmiana kursu miała miejsce w 2012 roku. Nie działając w obszarze polityki pieniężnej, wskaźnik odciska swoje piętno na fiskalnym. Regulacja wysokości środków w kraju odbywa się poprzez emisje. W rzeczywistości wielkość wskaźnika i kwota środków są wartościami zupełnie niepowiązanymi. Mówiąc więcej, są one prawie całkowicie przeciwne i nie odzwierciedlają się nawzajem. Wielu analityków postrzega obecną sytuację jako problem związany z niewystarczającym poziomem rozwoju zarówno stopy, jak i rezerw obowiązkowych. Nawet struktury komercyjne pożyczają środki z Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej, zaczynając od jednodniowej stawki REPO. Według tego wskaźnika pożyczki udzielane są osobom fizycznym i osobom prawnymosób. Można zauważyć, że stopa refinansowania to nic innego jak formalność, narzędzie deklaratywne, które nie ma dobrego wpływu na politykę pieniężną państwa.